Comprare Crypto con PayPal

PayPal è il caso a sé. A differenza dei circuiti delle carte o dei bonifici bancari, è un istituto di pagamento a pieno titolo, con un proprio Wallet, un proprio tariffario e un proprio rapporto con l'esercente. Per gli acquisti crypto quell'indipendenza è un'arma a doppio taglio. Sulla carta, una protezione acquisti più forte. Alla cassa, commissioni peggiori. Alle spalle, una storia lunga e complicata con il settore crypto.

Prima le commissioni, perché sono la differenza più netta. Gli acquisti crypto finanziati tramite PayPal comportano di norma un sovrapprezzo complessivo dal 4% al 6%, a volte superiore. Una parte è la commissione di transazione di PayPal. Una parte è il differenziale di conversione quando si ricarica il Wallet da una carta o dalla banca. Il resto è il costo di rischio che PayPal applica in modo specifico agli esercenti collegati al mondo crypto. A fronte di una carta diretta, dal 3% al 5%, o di un bonifico bancario, all'1% o meno, PayPal si colloca in cima alla curva dei costi.

È sugli storni che la faccenda si fa interessante. La protezione acquisti di PayPal è aggressiva, un vantaggio concreto quando si comprano beni fisici. Per le crypto crea problemi da entrambe le parti. Chi compra può contestare un acquisto mesi dopo e, poiché l'asset è già stato consegnato a un Wallet che la piattaforma non controlla, storicamente quelle contestazioni hanno causato perdite significative agli esercenti. La risposta di PayPal è stata limitare per anni gli esercenti crypto, spesso senza preavviso, e applicare riserve più alte e periodi di trattenuta più lunghi a qualunque piattaforma trattasse crypto.

Poi PayPal ha aggiunto una propria offerta crypto e il quadro si è fatto più sfumato. Nel 2020 gli utenti statunitensi hanno potuto improvvisamente comprare e detenere crypto dentro il Wallet PayPal, all'inizio senza alcuna possibilità di prelevare verso un indirizzo esterno. I prelievi esterni sono arrivati due anni dopo e il servizio ha raggiunto il Regno Unito e una manciata di altri mercati. Nel 2023 PayPal ha lanciato PYUSD, la propria stablecoin su Ethereum e Solana. Nulla di tutto questo cambia il comportamento di PayPal come fonte di finanziamento per acquisti crypto presso terzi, ma spiega perché le sue politiche verso le piattaforme crypto esterne non siano più apertamente ostili.

Il nodo successivo è la disponibilità. Circa 200 mercati usano PayPal per i pagamenti in generale, ma in meno della metà PayPal è abilitato come metodo di finanziamento per acquisti crypto esterni. Stati Uniti, Regno Unito e parte dell'Europa occidentale sono in genere supportati. Ampie zone di Asia, America Latina e Africa non lo sono, o perché PayPal non vi opera pienamente o perché le regole locali impediscono del tutto a PayPal di finanziare acquisti crypto.

I limiti sono fissati per singolo conto. Dipendono dal livello di verifica, dallo storico delle transazioni e dalla regione. Un conto verificato in un mercato supportato può di norma arrivare a qualche migliaio di euro in un singolo acquisto crypto, con massimali mensili nell'ordine delle decine di migliaia. I conti non verificati hanno tetti spesso così bassi da rendere la funzione poco pratica.

Banxa accetta PayPal nei mercati in cui le regole di PayPal lo consentono. Il checkout reindirizza a un accesso PayPal, si autorizza il pagamento e il regolamento si completa di norma nel giro di pochi minuti. Per via del profilo di storno, alcune giurisdizioni e alcuni tipi di coin hanno limiti di transazione più bassi rispetto all'equivalente acquisto con carta, e un numero ristretto di coin può non essere affatto disponibile tramite PayPal.

I mancati pagamenti hanno di norma tre cause: una regione in cui il finanziamento crypto tramite PayPal è disattivato, una fonte di finanziamento rifiutata da PayPal (spesso un emittente di carta che blocca le crypto attraverso PayPal anziché in via diretta) oppure un conto PayPal segnalato per verifica. Una carta diretta o un bonifico bancario di solito portano a termine l'acquisto.

Un'ultima cosa. La protezione acquisti viene citata spesso come motivo per scegliere PayPal per le crypto. Conviene leggere le condizioni per esteso. I termini di PayPal escludono esplicitamente dalla protezione standard la maggior parte delle contestazioni legate alle crypto una volta che l'asset è stato consegnato a un Wallet esterno. Per la maggior parte di chi compra il vero motivo per usare PayPal non è una tutela in più. È che il Wallet è già collegato e la password è già memorizzata.